一：基本面逻辑
1：星源材质
拿下全球锂电巨头大单
①星源材质与瑞典锂电池公司Northvolt签订《供应合同》，供应锂电隔膜材料，未来6年供应隔膜价值量不超过33.4亿元（去年营收9.4亿）。
②Northvolt下游包括大众、宝马等海外优质客户（本月与德国大众签订了亿美元/10年大单），预计远期起量后公司将占NV70%+份额。
③另外签订8.1亿元设备采购，预计新增8条线，共12亿平大膜产能。预计主要在年下半年投产调试。
2：新能源车产业链
估值性价比又跌出来了
①电动车排产火爆，Q1排产环比增长，4月排产平均较3月高5%，同比增1-2倍，Q2整体排产环比增20%左右，年中新产能释放后，Q3有望再上台阶，趋势持续向上。
②预计全年销量有望超万辆，同比+75%。欧洲3月有望环比明显增长，全年同增57%。美国1、2月销量势头很好，全年预计同增50%+，全球今年预计同增70%。
③龙头估值回落至30-45x，相对于今年近翻番、明年普遍40-50%业绩增速，明显低估。
